金融与资本市场风光何在——对话刘建秋
2011-12-05 19:53:18   来源：   评论：0 点击：

    记者:邹民生(上海证券报首席编辑)

　　嘉宾:刘建秋(中国证券业协会)

　　中国资本市场全面履行入世承诺

　　记者:入世以来的十年,是中国资本市场发展速度最快、解决问题最多的十年。许多重大难题的解决和市场架构的搭建都在这十年里启动了。对此,从证券业协会的角度,你们怎么看?

　　刘建秋:入世十年来,中国资本市场积极稳妥地扩大开放,全面实现加入世贸组织时的承诺。同时,坚定不移地推进市场化改革创新,中国资本市场迈上了新的台阶,初步具备了在更高层次加快发展、更好服务经济社会全局的基础和条件,同时也面临着重要的历史机遇期。

　　回顾中国证券行业对外开放的实践历程,早在加入世贸组织之前,就推出了面向境外机构和境外个人投资者的B股市场,成立中外合资的证券公司,进行了一系列探索。加入世贸组织之后,中国证券行业对外开放更是稳步推进。为此,我们可以从三方面看。

　　第一,推动建立中外合资证券经营机构,严格履行了加入世贸组织的承诺。

　　《关于中国加入WTO的决定》就中国证券服务业对外开放做出承诺,并于2001年12月11日生效。2002年7月1日实施的《外资参股证券公司设立规则》,明确了外资参股证券公司的设立条件及程序,履行了证券业对外开放的承诺。截至11月底,加入世贸组织以来已批准4家合资证券公司;设立21家合资基金管理公司。其中,国投瑞银、泰达荷银等9家合资基金管理公司的外资将持股比例提高到了49%的上限。在上海、深圳证券交易所直接从事B股交易的境外证券经营机构分别为39家和19家。不仅全面实现了证券行业加入世贸组织的承诺,同时推动了我国证券业对外开放。

　　第二,CEPA实施和QFII试点,超出了加入世贸组织的承诺。

　　为大力发展机构投资者,证券行业审慎试行合格境外机构投资者(QFII)制度,已批准45家境外机构获得合格境外机构投资者(QFII)资格,12家机构批准成为QFII托管行,其中5家为外资银行。这是在资本项目人民币不可自由兑换情况下,采取的开放证券行业的过渡性措施,该项措施超出了加入世贸组织的承诺。认真落实与香港、澳门更紧密经贸关系安排(CEPA),76名香港从业人员取得内地证券从业资格。另外,2006年开始引进注册国际投资分析师(CIIA)考试。促进了我国证券市场的国际化发展。

　　第三,加强与国际组织的交流与合作。

　　中国证券业协会与韩国证券商协会签署了合作谅解备忘录并定期互访,探索建立与其他国家证券行业协会开展长期深入合作的机制;先后加入亚洲证券论坛、亚洲证券分析师联合会、注册国际投资分析师协会、国际投资基金协会、亚大区投资基金年会等国际组织和国际会议机制;加强了与多国证券业界的联系。